Beleggen is allang niet meer alleen voor mannen in pakken of mensen met een financiële achtergrond. Je kunt tegenwoordig steeds makkelijker meedoen met beleggen. Maar wil je serieus investeren? Dan moet je de taal van de financiële wereld wel goed begrijpen. Dat geldt voor zowel aandelen, vastgoed en cryptovaluta. Want juist de minder bekende, maar o zo belangrijke termen maken het echte verschil. Hier zijn zeven van die financiële begrippen die de pro’s op het gebied van beleggen zouden moeten kennen.
DEX
We beginnen met een term uit de crypto-wereld die steeds relevanter wordt. En dat is namelijk de DEX, oftewel Decentralized Exchange. De meeste mensen handelen nog steeds op gecentraliseerde beurzen zoals Binance of Coinbase. Een DEX werkt totaal anders. Hier is geen centrale partij die jouw trades beheert of jouw coins bewaart. In plaats daarvan handel je direct met andere gebruikers via slimme contracten. Helemaal zonder tussenkomst van een bedrijf of bank.
Dat is belangrijk, omdat DEX’en zo veel meer privacy bieden. Er is minder censuur en er zijn vaak lagere kosten. Maar ze brengen ook risico’s met zich mee. Zoals fouten in de code of het gebrek aan klantenservice. Toch zijn ze voor veel ervaren beleggers aantrekkelijk. Ze geven je meer controle over je eigen kapitaal. Wil je meer weten over hoe een DEX werkt en of het iets voor jou is? Lees dan deze uitgebreide uitleg van Bestebank.org over DEX.
Sharpe Ratio
Sharpe ratio klinkt ingewikkeld, maar dat valt gelukkig wel mee. Toch is het onmisbaar als je risico en rendement wilt vergelijken. De Sharpe Ratio geeft namelijk aan hoeveel rendement je krijgt per eenheid risico. Twee beleggingen kunnen beiden 10% rendement opleveren. Maar als de een veel risicovoller is dan de ander, zegt de Sharpe Ratio je precies welke de betere keuze is. Hoe hoger de ratio, hoe efficiënter je investering is. Super handig voor wie zijn portefeuille wil perfectioneren.
Drawdown
Een drawdown klinkt bijna als een begrip uit een schietspel, maar het heeft alles te maken met verliezen. Een drawdown is het verschil tussen de hoogste waarde van een investering en de laagste waarde daarna. Het laat simpel zien hoeveel procent je bent kwijtgeraakt tijdens een daling. Voor lange termijn beleggers is dit een belangrijke maatstaf. Zo kun je bepalen of je strategie bestand is tegen serieuze dips. Want zelfs goede beleggingen kennen soms diepe dalen.
Convexity
Beleg je in obligaties of rentederivaten? Dan kom je vroeg of laat convexity tegen. Hiermee zie je hoe de looptijd van een obligatie verandert bij renteveranderingen. Oftewel hoe gevoelig is de koers van jouw obligatie bij veranderingen in de marktrente. Obligatiebeleggers gebruiken convexity om risico’s beter in te schatten. Een hogere convexity betekent meestal dat de obligatieprijs minder schommelt bij rentewijzigingen. Dat is fijn in onzekere tijden.
Contango
Contango komt veel voor bij futuresmarkten. Bijvoorbeeld bij grondstoffen zoals olie of goud. Het geeft aan in hoeverre de prijs van een future hoger ligt dan de verwachte toekomstige spotprijs. Waarom? Omdat er kosten zijn voor opslag, rente en risico. Handig om te weten als je handelt in ETF’s die futures gebruiken. Want de hoogte van de contango kan de prestaties op de lange termijn negatief beïnvloeden.
Duration
Bij obligaties hoor je vaak over looptijd. Maar duration is net iets anders. Het meet hoelang het duurt tot je je geld terugkrijgt en hoe gevoelig de obligatie is voor veranderingen in de rente. Een hogere duration betekent dat je belegging gevoeliger is voor renteveranderingen. Belangrijk om je risico goed te managen. Zeker in tijden van stijgende rente zoals de afgelopen jaren.
Behavioral Finance
Behavioral finance is een hele tak van de financiële wetenschap. Het bestudeert hoe emoties, denkfouten en groepsgedrag invloed hebben op financiële beslissingen. Waarom verkopen mensen massaal bij paniek? Waarom kopen we graag wat anderen kopen? Zelfs als het duur is? Als je deze patronen herkent bij jezelf, word je automatisch een betere belegger.
Hoe belangrijk is kennis in beleggen?
Kennis is bij beleggen zeer belangrijk. Want beleggen draait niet alleen om timing of geluk. Het draait vooral om begrijpen wat je doet en waarom je het doet. De zeven termen die we in dit artikel hebben toegelicht, geven je vandaag meteen een voorsprong als belegger. Maar er zijn er natuurlijk nog veel meer. Ben je voornamelijk een passieve ETF-investeerder? Of volg je de charts en koersbewegingen op de voet? Zorg dan dat je je altijd blijft ontwikkelen, want dat is een gezonde ontwikkeling. Elke belegger profiteert van een beetje extra kennis.
Laat je dus niet afschrikken door ingewikkelde woorden. De meeste begrippen zijn logisch zodra je weet wat ze betekenen. Ze helpen je om betere beslissingen te nemen. En zoals altijd blijft investeren risico nemen. Maar met de juiste inzichten wordt het wel een stuk minder gokken (beleggen mag eigenlijk geen gokken zijn), en een stuk meer strategie!
